平板玻璃市場上半年分析報告

 
      一季度國內(nèi)浮法玻璃原片市場整體呈現(xiàn)弱勢局面，1月份臨近年底，需求持續(xù)減少，而生產(chǎn)廠家在庫存壓力下，走貨價格不斷下跌，各地區(qū)降價幅度不一；2月份年后初歸，下游需求啟動較為緩慢，廠家仍是難以產(chǎn)銷平衡，價格繼續(xù)向下，隨著年后各地行業(yè)會議召開，在業(yè)者漲價欲望較強的情況下，價格出現(xiàn)1-2元/重量箱的回暖，但并未堅持多久，在下游不景氣的現(xiàn)實下，各地又出現(xiàn)此起彼伏的下跌聲音，此下行走勢一直蔓延至3月份。

 

      二季度呈現(xiàn)跌多漲少的走勢。進入4月份，下游需求有所啟動，多數(shù)地區(qū)在走貨加快的情況下，走貨價格稍有回暖，僅華東地區(qū)受沙河沖擊嚴重，價格仍以下滑為主；5月份呈先穩(wěn)后跌的走勢，經(jīng)過4月份價格小漲之后，中上旬基本以平穩(wěn)盤整為主，下旬行情迅速轉(zhuǎn)入跌價行情；6月份上旬延續(xù)5月份跌勢，各地價格出現(xiàn)不同幅度下滑，在價格低位時吸引部分客戶進行囤貨，廠家伺機進行漲價動作，之后成交趨穩(wěn)。

 

      1.2浮法玻璃各大區(qū)市場行情分析

      華北：上半年華北市場整體呈現(xiàn)弱勢下行態(tài)勢。年初玻璃市場全面進入淡季，沙河價格開始直線下跌，節(jié)前降幅達10元/重量箱，節(jié)后經(jīng)銷商囤貨致使價格回調(diào)2-3元/重量箱。自此之后沙河市場開始了跌多漲少的日子，4月份庫存達到最高峰約為1300萬重量箱，4月底沙河生產(chǎn)企業(yè)價格已開始跌破成本線。隨之而來的5月更是令業(yè)者失望之極，價格再度直線下跌，市場悲觀情緒濃厚，多數(shù)經(jīng)銷商以觀望為主，即使囤貨也以適量囤貨為主。房地產(chǎn)市場第一季度數(shù)據(jù)的負增長對企業(yè)更是雪上加霜。截至6月底沙河薄板價格已跌至46元/重量箱水平，生產(chǎn)廠家虧損嚴重。京津唐地區(qū)受沙河影響價格亦一路走低，但與沙河不同的是，京津唐生產(chǎn)廠家基本均處走貨一般狀態(tài)，廠家?guī)齑嬉恢痹黾?，廠家降價削減庫存的意愿始終難以達成。山西市場相對較好，但受周邊市場價格走低拖累，山西廠家價格隨之走低，廠家?guī)齑婢S持相對較好，但整體較去年同期仍偏高。

 

      華東：上半年華東市場表現(xiàn)較為低迷，整體來看市場價格呈現(xiàn)震蕩下滑趨勢。1月份春節(jié)臨近，生產(chǎn)商多陸續(xù)出臺不同程度的促銷政策。2月份春節(jié)假期歸來，市場緩慢啟動，下游適量備貨，生產(chǎn)商紛紛意向恢復價格，多數(shù)企業(yè)陸續(xù)上調(diào)1-4元/重量箱不等，但因需求仍少，經(jīng)銷商多已囤貨但貨源消化緩慢，因此成交逐漸陷入僵持。3月份在沙河價格下滑拖累下，華東生產(chǎn)商價格再次轉(zhuǎn)入下行，幅度在3-10元/重量箱不等，降后價格已低于春節(jié)期間價格。第二季度華東市場走勢基本處于持續(xù)下滑狀態(tài)。4月份清明節(jié)期間沙河市場價格反彈，在此提振下，華東生產(chǎn)商出貨也開始回暖，市場交投好轉(zhuǎn)，但僅少數(shù)企業(yè)價格上漲，多數(shù)廠家因庫存較高價格未作調(diào)整。15日華東會議意向一周內(nèi)各企業(yè)視情況上調(diào)1-2元/重量箱，但是因生產(chǎn)商庫存仍普遍偏高，加之近日降雨天氣頻繁，生產(chǎn)商價格多暫未調(diào)整。5月份市場較為僵持，在高庫存壓力下，多數(shù)生產(chǎn)企業(yè)開始出臺銷售政策，走貨價格陸續(xù)走低。而時至6月份，在沙河市場連連下跌拖累下，華東市場價格亦是多次走低，累計跌幅4-8元/重量箱。據(jù)卓創(chuàng)資訊監(jiān)測，6月底華東市場價格為1180.5元/噸，較年初跌360.5元/噸，跌幅達23.4%。

 

      華中：上半年華中市場跌多漲少。由于1、2月份處于春節(jié)前后，市場需求不旺，而生產(chǎn)廠家均正常在產(chǎn)，庫存不斷增加。在較大庫存壓力下，市場價格持續(xù)震蕩走低，1、2月份月均跌幅在2元/重量箱左右，而3月份跌幅已達5元/重量箱左右。進入4月份之后，隨著部分下游剛需啟動，廠家走貨較前期有明顯加快，價格出現(xiàn)1-2元/重量箱的上漲幅度。“五一”假期過后，隨著沙河地區(qū)出現(xiàn)下行走勢，華中累計下跌4元/重量箱左右。6月上旬延續(xù)前期弱勢局面，廠家主流下跌幅度在5元/重量箱左右，之后部分用戶認為價格跌至低位，進行適量采購，18日召開華中會議，會后廠家漲1-2元/重量箱。

 

      華南：一季度華南地區(qū)行情不佳，由于廣東地區(qū)外地務工人員較多，在臨近春節(jié)時，加工廠停工時間偏早，直接導致原片生產(chǎn)廠家優(yōu)惠政策啟動較早，價格持續(xù)下滑，至春節(jié)，跌幅在5元/重量箱左右；2月份為刺激下游需求，華南首先召開會議，會后多數(shù)廠家漲2元/重量箱，但因需求疲弱，廠家走貨緩慢，價格趨于靈活，僅在3月底價格小幅提漲，但幅度僅在1元/重量箱。5月份隨著降雨天氣的頻繁降臨，對廠家走貨帶來較大阻礙，價格繼續(xù)下跌，廠家對客戶優(yōu)惠力度不斷加大。6月初，廠家價格繼續(xù)松動，中旬在部分用戶補貨支撐下，走貨加快，價格震蕩走強，但臨近月底，交投已然放緩。

 

      西南：1月份臨近春節(jié)，廠家為防止假期期間庫存高企，走貨價格不斷走低，2月份需求難以有效回暖，價格繼續(xù)下行，進入3月份，在部分剛性需求支撐下，多數(shù)廠家取消前期優(yōu)惠政策，但因需求不旺，產(chǎn)銷難以平衡。由于3月底四川玻璃公司停產(chǎn)，對市場形成一定利好，廠家實際走貨價格小幅走高，走貨較前期有所加快。5月份外圍不斷傳來跌價消息，西南廠家也以靈活操作為主，價格略有下滑，廠家走貨尚可。進入6月份之后，成交情況不佳，中旬在部分客戶有意囤貨下，廠家削減一定庫存，然而用戶補倉之后，市場成交量減少，但仍能達產(chǎn)銷平衡。

 

      西北：上半年西北市場行情偏淡。1月份春節(jié)將至，因天氣寒冷，工程停工較早，市場成交寥寥，多數(shù)生產(chǎn)商陸續(xù)出臺冬儲政策或者采取直接降價的方式意向減小庫存攀升的壓力。春節(jié)假期結(jié)束后，經(jīng)銷商進冬儲貨帶動了短暫的成交活躍，部分廠家等在庫存削減支撐下價格陸續(xù)上調(diào)1-2元/重量箱。但在需求低迷下，經(jīng)銷商所囤貨源消化緩慢，因此進貨意向逐漸減弱，繼而市場轉(zhuǎn)入僵持階段。第二季度整體呈現(xiàn)先穩(wěn)后跌走勢，4、5月份市場行情淡穩(wěn)，生產(chǎn)商庫存逐漸攀升，沙河低價貨源進入較多，對當?shù)仄髽I(yè)沖擊較大。房地產(chǎn)低迷下，下游加工廠訂單較少，需求有限，市場不溫不火。6月份隨著沙河市場價格連連走低，西北生產(chǎn)商價格亦是走低3-6元/重量箱不等。據(jù)卓創(chuàng)資訊監(jiān)測，6月底西北市場價格為1153元/噸，較年初跌253元/噸，跌幅18.05%。

 

      東北：上半年東北地區(qū)較其他地區(qū)形勢更為嚴峻。開年以來東北市場行情清淡，生產(chǎn)廠家以發(fā)冬儲貨為主。春節(jié)后廠家為刺激出貨，價格略漲，但整體效果不明顯。隨著營口一線、二線、雙遼二線的點火，東北地區(qū)產(chǎn)能過剩愈發(fā)嚴重。廠家?guī)齑娌粩嗯噬?，部分企業(yè)庫存量居高難下，銷售壓力巨大。5月市場仍未出現(xiàn)好轉(zhuǎn)，反之降幅明顯，冬儲經(jīng)銷商基本已全部虧損。截至6月底，遼寧地區(qū)市場價格僅在48元/重量箱左右，廠家走貨產(chǎn)銷率較低，庫存壓力山大，企業(yè)虧損嚴重。供需矛盾突出的東北業(yè)內(nèi)人士悲觀情緒濃厚，亦不看好下半年市場，多以觀望為主。

 

      2.市場供應分析

      2.1浮法玻璃生產(chǎn)線變化

      上半年新點火生產(chǎn)線11條，8條復產(chǎn)生產(chǎn)線，9條冷修生產(chǎn)線，27條改產(chǎn)生產(chǎn)線，2條停產(chǎn)生產(chǎn)線。具體如下：

 

     新點火生產(chǎn)線：

 

      中國洛陽浮法玻璃集團有限責任公司600噸龍昊二線1月8日點火投產(chǎn)；

 

      漳州旗濱玻璃有限公司900噸浮法八線1月上旬點火投產(chǎn)；

 

      信義玻璃(營口)有限公司1000噸浮法一線1月19日點火投產(chǎn)；

 

      信義玻璃（營口）有限公司1000噸浮法二線2月13日點火投產(chǎn)；

 

      天津中玻北方新材料股份有限責任公司1200噸浮法二線2月15日點火投產(chǎn)；

 

      佛山市三水西城玻璃制品有限公司350噸西城一線2月中旬點火投產(chǎn)；

 

      河北海生玻璃有限公司600噸浮法二線3月12日點火投產(chǎn)；

 

      臺玻東海玻璃有限公司550噸浮法二線3月19日點火投產(chǎn)；

 

      廣東英德市鴻泰玻璃有限公司900噸浮法二線4月15日投產(chǎn)點火

 

      雙遼迎新玻璃有限公司900噸浮法二線5月1日點火投產(chǎn)；

 

      廣東明軒實業(yè)玻璃有限公司1000噸陽江一線5月18日投產(chǎn)點火；

 

      復產(chǎn)生產(chǎn)線：

 

      安徽華光光電材料科技集團有限公司350噸浮法一線1月2日點火復產(chǎn)；

 

      紹興旗濱玻璃有限公司600噸陶堰二線3月下旬復產(chǎn)點火；

 

      河北迎新玻璃集團有限公司600噸浮法四線4月9日復產(chǎn)點火；

 

      江蘇蘇華達新材料有限公司600噸浮法三線4月中旬復產(chǎn)點火；

 

      威海藍星玻璃股份有限公司450噸威海二線于4月20日復產(chǎn)點火；

 

      湖北三峽新型建材股份有限公司500噸三峽二線5月28日復產(chǎn)點火；

 

      沙河市德金玻璃有限公司260噸德金五線于6月9日復產(chǎn)點火；

 

      山西利虎玻璃（集團）有限公司500噸浮法四線6月23日復產(chǎn)點火；

 

      冷修生產(chǎn)線：

 

      山西利虎玻璃（集團）有限公司500噸浮法四線1月25日放水冷修；

 

      德州晶華集團有限公司600噸浮法二線1月26日放水冷修；

 

      阜新旭科光伏玻璃有限公司450噸浮法線2月3日放水冷修；

 

      華爾潤集團江門玻璃有限公司400噸浮法一線2月10日放水冷修；

 

      湖北三峽新型建材股份有限公500噸浮法二線2月16日放水冷修；

 

      河北大光明實業(yè)集團700噸浮法一線3月26日停產(chǎn)冷修；

 

      江西萍鄉(xiāng)浮法玻璃廠400噸浮法一線6月10日放水冷修；

 

      山東金晶科技股份有限公司600噸五線6月12日放水冷修；

 

      河北長城玻璃有限公司1300噸七線6月19日放水冷修；

 

      改產(chǎn)生產(chǎn)線：

 

      山東金晶科技股份有限公司600噸浮法二線1月2日由灰茶改為金茶；

 

      滕州金晶玻璃有限公司600噸浮法二線1月4日由金晶灰改為歐洲灰；

 

      株洲旗濱玻璃集團股份有限公司500噸浮法一線1月底由白玻改產(chǎn)為海洋藍；

 

      陜西藍星玻璃有限公司350噸浮法一線2月中旬由金茶改為福特藍；

 

      威海藍星玻璃股份有限公司450噸威海三線2月份有歐洲茶改為自然綠；

 

      中國耀華玻璃集團有限公司500噸北方一線2月下旬由福特藍改為深灰；

 

      安徽華光光電材料科技集團有限公司350噸一線3月中旬由白玻改為高白；

 

      山東金晶科技股份有限公司600噸二線3月11日由金茶改為灰茶；

 

      威海藍星玻璃股份有限公司450噸四線3月上旬由福特藍改為威海藍；

 

      滕州金晶玻璃有限公司600噸浮法二線3月中旬由歐洲灰改為水晶灰；

 

      臺玻長江昆山玻璃有限公司500噸浮法一線3月25日由白玻改為超白；

 

      滕州金晶玻璃有限公司600噸一線3月25日由白玻改為超白；

 

      河北海生玻璃有限公司600噸浮法一線4月14日由白玻改為綠玻；

 

      滕州金晶玻璃有限公司600噸浮法二線4月中旬由水晶灰改為歐洲灰；

 

      唐山藍欣玻璃有限公司500噸浮法二線4月中旬由福特藍改為自然綠；

  

      山東金晶科技股份有限公司600噸浮法一線4月25日由白玻改為金茶；

 

      威海藍星玻璃股份有限公司450噸四線4月下旬由威海藍改為寶石藍；

 

      天津耀皮玻璃有限公司600噸浮法二線5月1日由F綠改為白玻；

 

      滕州金晶玻璃有限公司600噸浮法二線5月5日由歐洲灰改為金晶灰；

 

      紹興旗濱玻璃有限公司500噸平湖一線5月6日由白玻改為F綠；

 

      唐山藍欣玻璃有限公司500噸二線5月上旬由自然綠改為F綠；

 

      北京金晶智慧太陽能材料有限公司600噸浮法線6月7日由白玻改為F綠；

 

      滕州金晶玻璃有限公司600噸二線6月10日由金晶灰改為歐洲灰；

 

      中玻藍星（臨沂）玻璃有限公司600噸二線6月12日由藍星灰改為福特藍；

 

      江蘇蘇華達新材料有限公司600噸三線6月中旬由F綠改為金茶；

 

      紹興旗濱玻璃有限公司500噸平湖一線6月下旬由F綠改為白玻；

 

      山東金晶科技股份有限公司600噸二線6月27日由灰茶改為金晶灰；

 

      停產(chǎn)生產(chǎn)線：

 

      四川玻璃股份有限公司500噸浮法一線3月28日停產(chǎn)；

 

      株洲旗濱玻璃集團股份有限公司700噸三線6月30日搬遷停產(chǎn)。

 

      2.2上游純堿市場動態(tài)

   
      第一階段：供應壓力增大 價格節(jié)節(jié)走低（年初至3月底）。聯(lián)堿企業(yè)開工負荷較高，純堿供應壓力增加。在持續(xù)增大的庫存壓力下，純堿企業(yè)多降價促銷。國內(nèi)聯(lián)堿廠家輕堿價格由1月初的1350-1450元/噸下滑至3月底的1200-1300元/噸，跌幅達到11.1%。

 

      第二階段：限產(chǎn)檢修增多 純堿價格攀升（3月底至5月初）。氯化銨的價格處于歷史新低，聯(lián)堿企業(yè)庫存壓力極大，不少企業(yè)出現(xiàn)爆倉的情況。氯化銨價低量多，輕堿前期持續(xù)走低，華東等地聯(lián)堿企業(yè)開始限產(chǎn)保價，供應壓力有所減緩，華東、華中企業(yè)價格上調(diào)。至5月初，聯(lián)堿企業(yè)及氨堿企業(yè)輕堿多漲回至年初價位。但至此重堿仍保持低迷走勢，主要因純堿企業(yè)重堿生產(chǎn)比例較多，重堿下游平板玻璃需求不振。

 

      第三階段：需求一般 輕堿穩(wěn)中略跌（5月初至今）。5月至今重堿小幅上漲，但持續(xù)上行阻力較大。輕堿在上漲后受到下游企業(yè)的抵觸，江蘇蘇南及華中地區(qū)價格小幅回調(diào)。氨堿及聯(lián)堿企業(yè)普遍開工率較高，之前供應緊缺的情況已不存在。由于氯化銨價格過低，受成本面支撐，聯(lián)堿企業(yè)無意再度下調(diào)純堿價格，因此行情陷入僵持。

 

      2.3下游需求動態(tài)

   
      上半年下游市場整體走勢略顯乏力，成交情況持續(xù)不佳。在國家宏觀調(diào)控下，房地產(chǎn)市場運行情況普遍較差。受資金緊張影響，終端項目出現(xiàn)不開工、中途停工現(xiàn)象，對上游市場的剛性需求大幅減少。東北市場走勢持續(xù)低迷，加工廠產(chǎn)能利用率略顯不足，對上游原片市場難以形成有力支撐。華北市場運行情況尚可，盡管部分下游廠家接單量呈現(xiàn)緩慢增長，但整體走勢不溫不火，難以有效拉漲市場需求。華東市場運行不佳，加工廠多為維持周邊市場為主，需求低迷下原片消化能力較為有限。華中市場運行良好，廠家后續(xù)接單較為穩(wěn)定，對原片采購積極性相對較好，平穩(wěn)走勢或?qū)⒀永m(xù)。
 

      3.后市預測
 

      上半年玻璃市場走勢較為疲軟，以至于不少業(yè)者對下半年的行情持有相應悲觀心態(tài)。持續(xù)較長時間的低迷行情，全國各地多數(shù)生產(chǎn)廠家已經(jīng)基本全都進入虧損狀態(tài)，然而下游房地產(chǎn)再無利好消息傳出，加重悲觀情緒，后期或有生產(chǎn)廠家出現(xiàn)非正常冷修生產(chǎn)線。下半年計劃點火生產(chǎn)線仍然不在少數(shù)，而且上半年新點火以及冷修復產(chǎn)點火生產(chǎn)線也層出不窮，下半年將集中釋放，傳統(tǒng)需求旺季難以如期來臨，卓創(chuàng)預計玻璃原片行情難有“峰回路轉(zhuǎn)”之勢。